УИД № 77RS0007-02-2025-004527-30

РЕШЕНИЕ

Именем Российской Федерации

адрес 28 октября 2025 года

Замоскворецкий районный суд адрес в составе

председательствующего судьи Перепечиной Е.В.,

при помощнике фио,

рассмотрев в открытом судебном заседании гражданское дело № 02-2289/2025 по иску адрес к ФИО1 о взыскании денежных средств, судебных расходов,

УСТАНОВИЛ:

адрес обратилось в суд с иском к ФИО1 о взыскании денежных средств, мотивируя свои требования тем, что между адрес и ответчиком был заключён договор на брокерское обслуживание № 6111-БФ от 25.06.2007.

В течение действия Договора Брокер по поручениям, подаваемым Клиентом, заключал от своего имени и за счет Клиента сделки с финансовыми инструментами.

Клиент самостоятельно принимал решения, какое количество сделок и на какие суммы ему заключать, подавая поручения Брокеру.

Ответчик заключал сделки за счет заемных средств от Брокера, поскольку на счете Истца не было достаточно собственных средств. Фактически, Брокер предоставил заем Ответчику. В результате по счету Истца возникла непокрытая позиция.

Согласно отчёту о заключенных по поручению Клиента сделках задолженность Ответчика перед Банком по состоянию на 25.02.2025 составляет сумма

17.05.2024 Брокер прекратил свою деятельность юридического лица путем реорганизации в форме присоединения к ПАО Банк «ФК «Открытие». 01.01.2025 ПАО Банк «Финансовая Корпорация Открытие» прекратило свою деятельность юридического лица путем реорганизации в форме присоединения к адрес.

Требование Брокера о возврате денежных средств до настоящего момента Ответчиком не исполнено, в связи с чем подано настоящее исковое заявление, в котором истец просит взыскать с ответчика задолженность в размере сумма, госпошлину в размере сумма

В ходе рассмотрения дела истец уточнил требования, просил взыскать сумма, госпошлину сумма, указав период по состоянию на 18.07.2025.

В судебное заседание представитель истца фио явился, просил удовлетворить заявленные требования с учетом уточнений.

Представитель ответчика по доверенности фио явилась, просила отказать в удовлетворении требований по доводам письменных возражений.

Выслушав стороны, изучив письменные материалы дела, суд приходит к следующим выводам.

Согласно пункту 1 статьи 428 ГК РФ Договором присоединения признается договор, условия которого определены одной из сторон в формулярах или иных стандартных формах и могли быть приняты другой стороной не иначе как путем присоединения к предложенному договору в целом.

В соответствии со статьей 309 ГК РФ обязательства должны исполняться надлежащим образом в соответствии с условиями обязательства и требованиями закона, иных правовых актов, а при отсутствии таких условий и требований - в соответствии с обычаями или иными обычно предъявляемыми требованиями.

Согласно пункту 1 статьи 310 ГК РФ односторонний отказ от исполнения обязательства и одностороннее изменение его условий не допускаются.

В ходе рассмотрения дела судом установлено и подтверждается письменными материалами дела, что между адрес и ответчиком был заключён договор на брокерское обслуживание № 204804-БФ от 27.05.2019.

Согласно пункту 1.4 Договора (в редакции действовавшей на момент присоединения), заключение Договора между Брокером и Клиентом, вместе именуемые – Стороны, осуществляется путем полного и безоговорочного присоединения Клиента к Договору (акцепта Договора) в соответствии со ст. 428 ГК РФ и всех приложений к нему, в том числе Регламента обслуживания клиентов адрес.

Согласно пункту 1 статьи 428 ГК РФ, договором присоединения признается договор, условия которого определены одной из сторон в формулярах или иных стандартных формах и могли быть приняты другой стороной не иначе как путем присоединения к предложенному договору в целом.

Для присоединения к договору (акцепта Договора) Клиент предоставляет Брокеру подписанное заявление о присоединении к Договору. Договор может быть заключён подачей заявления о присоединении дистанционно, с подписанием заявления электронной подписью. Договор считается заключенным между Сторонами с даты приема Брокером Заявления о присоединении, и действует до даты его расторжения. Факт заключения Договора подтверждается Заявлением о присоединении (для физического лица).Ответчик, подписывая заявление о присоединении, заверил Истца в том, что он ознакомился с текстом Договоров и всех приложений к нему.

В ходе рассмотрения дела судом установлено, что 17.05.2024 Брокер прекратил деятельность юридического лица путем реорганизации в форме присоединения к ПАО Банк «ФК Открытие» (ОГРН <***>). В свою очередь 01.01.2025 ПАО Банк «ФК Открытие» прекратило деятельность юридического лица путем реорганизации в форме присоединения к адрес. В силу пункта 2 статьи 58 ГК РФ при присоединении юридического лица к другому юридическому лицу к последнему переходят права и обязанности присоединенного юридического лица.

Согласно части 1 статьи 3 Федерального закона от 22.04.1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг», брокерской деятельностью признается деятельность по исполнению поручения клиента на совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) на заключение договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, осуществляемая на основании возмездных договоров с клиентом. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером.

Судом установлено и подтверждается письменными материалами дела, что в течение действия Договора Брокер по поручениям, подаваемым Клиентом (Ответчик), заключал от своего имени и за счет Клиента сделки с финансовыми инструментами. Клиент самостоятельно принимал решения, какое количество сделок и на какие суммы ему заключать, подавая поручения Брокеру. Ответчик заключал сделки за счет заемных средств от Брокера, поскольку на счете Истца не было достаточно собственных средств. Фактически, Брокер предоставил заем Ответчику. В результате по счету Истца возникла непокрытая позиция.

Сделки с привлечением заемных средств от Брокера называются маржинальными или непокрытыми сделками («сделка с кредитным плечом»). Клиенты заключают такие сделки, поскольку могут увеличить потенциальную прибыль, увеличив количество приобретаемых финансовых инструментов. Вместе с потенциальной прибылью возрастает риск убытков клиентов.

Согласно пункту 4 статьи 3 ФЗ от 22.04.1996 № 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг", условия договора займа, в том числе сумма займа или порядок ее определения, могут быть определены договором о брокерском обслуживании. При этом документом, удостоверяющим передачу в заем определенной денежной суммы или определенного количества ценных бумаг, признается отчет брокера о совершенных маржинальных сделках или иной документ, определенный условиями договора.

Согласно пункту 3.12.5. Регламента, поскольку Банк является правопреемником адрес следующие положения подлежат применению к задолженности клиентов, образовавшейся по займам, представленным адрес клиентам и невозвращенным клиентами по состоянию на дату окончания реорганизации адрес: условия займа определяются согласно условиям, определяемым положениями Регламента адрес и тарифами адрес, действовавшими на дату, предшествующую дате окончания реорганизации адрес, при этом, начиная с даты окончания реорганизации адрес и в дальнейшем, процентная ставка по займу определяется в соответствии с приложением №16 к Регламенту.

Согласно пункту 10.6. статьи 5 Регламент адрес, если в результате исполнения поручений клиента полностью или частично на момент окончания торгового периода (момент, предшествующий проведению расчетов) на лицевом счете клиента денежных средств с учетом прав требования и обязательств со сроком исполнения в текущий торговый день, недостаточно для исполнения обязательств по заключенным в текущий торговый день сделкам, брокер (займодавец) предоставляет клиенту (заемщику) в заем деньги, а клиент обязуется возвратить Брокеру такую же сумму денег и уплатить соответствующие проценты за пользование заемными средствами на условиях части 10 настоящей статьи регламента.

Заем предоставляется Брокером ежедневно на сумму, достаточную для исполнения обязательств по маржинальным сделкам, со сроком исполнения в текущий торговый день. Валютой займа является валюта исполнения обязательств (валюта расчетов) по маржинальным сделкам. Стороны соглашаются, что валюта займа может быть изменена в случае проведения конвертации в целях замены валюты обязательства в случаях и в порядке, предусмотренных Регламентом адрес.

Заключая маржинальную сделку, клиент обязан до конца дня зачислить денежные средства, чтобы погасить задолженность перед Брокером (пункт 2.2 статьи 6 Регламента). Если клиент не делает этого, Брокер имеет право в любой момент потребовать вернуть заем (абзац 8 пункта 10.6. статьи 5 Регламента).

Согласно отчёту о заключенных по поручению Клиента сделках по состоянию на 05.06.2025 задолженность Ответчика перед Банком составляет сумма

В соответствии с положениями главы 9 «Отчетность профессионального участника перед клиентами» Положения о правилах ведения внутреннего учета профессиональными участниками рынка ценных бумаг, осуществляющими брокерскую деятельность, дилерскую деятельность и деятельность по управлению ценными бумагами, утвержденного Банком России 31.01.2017 № 577-П, официальным документом, содержащим полные сведения о сделках, совершенных за счет клиента, сведения о движении денежных средств и ценных бумаг клиента, а также сведения об обязательствах клиента, является брокерский отчет, который предоставляется клиентам в порядке, сроки и форме, предусмотренные договором с клиентом.

Согласно пункту 21.4. Регламента, отчет составляется Банком в соответствии с требованиями, установленными Банком России, с учетом особенностей отчетности кредитных организаций и включает в себя полные сведения о сделках, совершенных за счет Клиента, сведения о движении денежных средств и финансовых инструментов Клиента, а также сведения об обязательствах Клиента.

Согласно пункту 21.12. Регламента, Клиент обязан ознакомиться с отчетом и в случае своего несогласия со сделками/или операциями, осуществленными в интересах Клиента за отчетный период, незамедлительно письменно сообщить об этом Банку. Если в течение 3 (трех) рабочих дней с даты направления Банком отчета (копии отчета), способами, указанными в пункте 21.2.2. Регламента, Клиент не предоставил Банку мотивированные письменные возражения по отраженным в нем Сделкам и/или операциям, такой отчет считается принятым Клиентом и означает отсутствие претензий Клиента.

Ответчик претензий по операциям, произведенным Истцом не предъявлял, выражая согласие с произведенными Истцом операциями, в брокерском отчёте, предоставленному Ответчику.

Брокер вправе по своему усмотрению отказать Клиенту в предоставлении займа и (или) потребовать от Клиента возврата займа и уплаты процентов, путем предъявления Клиенту соответствующего требования с указанием срока возврата займа, который при этом не может быть менее 1 (Одного) рабочего дня после направления Брокером соответствующего требования (часть 10 ст. 5 Регламента адрес).

Согласно пункту 3.12.5. Регламента, возврат заемных средств, процентов за пользование займом и иных выплат осуществляется Клиентом путем внесения или перевода денежных средств для зачисления на соответствующий лицевой счет Клиента, либо при прочих зачислениях денежных средств на соответствующий лицевой счет Клиента. Документом, удостоверяющим факт выдачи займа и суммы займа, признается отчет адрес. По окончании реорганизации информация о сумме задолженности Клиента по невозвращённым займам и неуплаченным процентам будет отражаться в отчете Банка как информация по задолженности Клиента перед Банком.

Доводы представителя ответчика о том, что принудительная реализация является обязанностью брокера, которую он не исполнил при достижении НПР ниже 0 в 2024, а также о том, что ответчику не направлялось уведомлений о маржин-контроле, а введенные санкции являются обстоятельствами неопределимой силы, суд отклоняет как несостоятельные. При этом исходит из следующего.

Согласно абзацу 1 пункта 4 статьи 3 Закона о рынке ценных бумаг, Брокер вправе предоставлять клиенту в заем денежные средства и/или ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг при условии предоставления клиентом обеспечения.

Согласно абзацу 5 пункта 4 статьи 3 Закона о рынке ценных бумаг (норма права на которую ссылается Ответчик в апелляционной жалобе), в случаях невозврата в срок суммы займа и (или) занятых ценных бумаг, неуплаты в срок процентов по предоставленному займу, а также в случаях, предусмотренных договором о брокерском обслуживании, брокер обращает взыскание на денежные средства и (или) ценные бумаги, выступающие обеспечением обязательств клиента по предоставленным брокером займам, во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах.

Согласно пункту 1 статьи 329 ГК РФ, к способам обеспечения обязательств относятся неустойка, залог, удержание вещи должника, поручительство, независимая гарантия, задаток, обеспечительный платёж и другие способы, предусмотренными законом или договором.

В рассматриваемом случае, между сторонами, фактически возникли залоговые обязательства, где ценные бумаги Клиента выступают предметом залога (обеспечения). При этом обращение на предмет залога является правом, а не обязанностью кредитора.

Согласно статье 329 ГК РФ, залог является способом обеспечения исполнения обязательства.

В соответствии с пунктом 1 статьи 334 ГК РФ, в силу залога кредитор по обеспеченному залогом обязательству (залогодержатель) имеет право в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения должником этого обязательства получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества (предмета залога) преимущественно перед другими кредиторами лица, которому принадлежит заложенное имущество (залогодателя).

В силу статьи 348 ГК РФ, взыскание на заложенное имущество для удовлетворения требований залогодержателя (кредитора) может быть обращено в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения должником, обеспеченного залогом обязательства.

Порядок обращения взыскания на заложенное имущество установлен в статье 349 ГК РФ, согласно пункту 2 которой удовлетворение требования залогодержателя за счет заложенного имущества без обращения в суд (во внесудебном порядке) допускается на основании соглашения залогодателя с залогодержателем, если иное не предусмотрено законом.

Из системного толкования вышеуказанных норм следует, что обращение взыскание на предмет залога (продажа ценных бумаг, выступавших обеспечением по сделке) это право залогодержателя, являющегося кредитором (Банк), и такая обязанность не может быть возложена на него по заявлению залогодателя (Ответчик), являющегося должником.

Согласно абзацу 9 пункта 10.6. статьи 5 Регламента адрес, в случаях невозврата суммы займа и/или занятых ценных бумаг в срок, неуплаты в срок процентов по предоставленному займу, Брокер обращает взыскание на денежные средства и/или ценные бумаги, выступающие обеспечением обязательств Клиента по предоставленным Брокером займам, во внесудебном порядке путем реализации таких ценных бумаг на организованных торгах в порядке, предусмотренном Регламентом адрес.

Однако в настоящее время ценные бумаги Ответчика заблокированы и не могут быть реализованы на организованных торгах, что делает неприменимым положение абзаца 5 пункта 4 статьи 3 Закона о рынке ценных бумаг, а также положение абзаца 9 пункта 10.6. статьи 5 Регламента адрес.

Реализация ценных бумаг Ответчика на данный момент возможна только в случае, если ответчик самостоятельно подаст Банку поручение на совершение внебиржевых сделок по их продаже.

Возражения о не направлении уведомления о маржин-колле (margin call) также несостоятельны, поскольку такое уведомление возможно только при обязанности расчета НПР, в случае, когда он опускается ниже 0. Ответчик указывает, что в период с 13.06.2024 Брокером не исполнена обязанность по закрытию позиций при достижении НПР ниже 0, при этом каких-либо доказательств достижения НПР ниже 0 по его портфелю ответчиком не представлено.

Согласно письму Центрального Банка Российской Федерации от 23.01.2023 №38-1- 4/156 (представлено в материалы дела) использование заблокированных ценных бумаг в качестве обеспечения обязательств клиентов в отношении отрицательных значений плановой позиции по ценным бумагам, иностранной валюте представляется необоснованным, так как такие ценные бумаги по своей экономической сути не имеют свойств ликвидного имущества, в том числе позволяющего брокеру реализовать такие бумаги для покрытия задолженности клиентов, имеющих маржинальные позиции. Институт ответственный за финансовую стабильность Российской федерации, со ссылкой на пункт 4 Указания 5636-У, рекомендует исключить заблокированные ценные бумаги из обеспечения по маржинальным (непокрытым) позициям, как несоответствующие указанному пункту.

С целью исполнения рекомендаций Банка России от 23.01.2023 о недопустимости принятия брокером заблокированных ценных бумаг в качестве обеспечения обязательств клиентов Брокер осуществил постепенное исключение из обеспечения маржинальных позиций иностранных ценных бумаг, включая в том числе ценные бумаги Ответчика, для снижения единовременного неблагоприятного эффекта и предоставления клиентам Брокера дополнительного времени для самостоятельного урегулирования позиций.

Таким образом, с учетом исключения заблокированных ценных бумаг из обеспечения, НПР, как риск параметр, в отношении них не рассчитывается, что исключает уведомление о маржин-колле (margin call), а их принудительная реализация возможна только на внебиржевых торгах.

Согласно действующему законодательству (пункт 3 статьи 401 ГК РФ), форс-мажорные обстоятельства могут служить основанием освобождения должника не от самого обязательства, а от ответственности за его ненадлежащее исполнение (например, освобождение от уплаты неустойки, штрафа, возмещения убытков). За должником сохраняется обязанность по погашению сумму займа и выплате суммы процентов за пользование данным займом, поскольку это не является мерой ответственности, а является обязательством, взятым на себя по Договору.

Основной квалифицирующий признак любой меры гражданско-правовой ответственности, заключается в том, что ее применение предполагает дополнительное обременение неисправной стороны, то есть такое обременение, которое влечет для нее имущественные потери, которых она избежала бы при надлежащем исполнении обязательства.

По настоящему делу Банком заявлено требование о взыскании задолженности по договору на брокерское обслуживание №6111-БФ от 25.06.2007, то есть Банк просит взыскать сумму, которая является обязательством Клиента, взятым на себя и должно быть исполнено Ответчиком добровольно при нормальном течении гражданского оборота, и не имеет отношения к мерам ответственности, в связи с чем освобождение от него невозможно даже при наступлении обстоятельств непреодолимой силы.

Согласно пункту 3 статьи 401 ГК РФ к таким обстоятельствам (непреодолимой силы) не относятся, в частности, нарушение обязанностей со стороны контрагентов должника (организаторы торговли, депозитарии, клиринговые организации, регистраторы и иные лица), отсутствие на рынке нужных для исполнения товаров, отсутствие у должника необходимых денежных средств.

Поскольку у Ответчика перед Банком имеется исключительно денежное обязательство (возвращение суммы займа и уплаты процентов), то, согласно прямому указанию законодательства, Должник не может не только быть от него освобождаем вследствие наступления обстоятельств непреодолимой силы, но также не освобождается от ответственности за его неисполнение.

Наступление обстоятельств непреодолимой силы само по себе не прекращает обязательство должника, если исполнение остается возможным после того, как они отпали. Сторона освобождается от возмещения убытков или уплаты другой стороне неустойки и иных санкций, вызванных просрочкой исполнения обязательства ввиду непреодолимой силы (статьи 401,405, 406, 417 ГК РФ).

Доводы Ответчика об обстоятельствах непреодолимой силы, а именно о том, что ограничение торговых операций в виду санкционного воздействия недружественных стран, препятствуют надлежащему исполнению Ответчиком своих обязательств по Договору, являются несостоятельными и необоснованными, поскольку помимо оплаты задолженности путем внесения или перевода денежных средств для зачисления на брокерский счет, должник также не лишен права участвовать в заключении внебиржевых сделок по продаже принадлежащих ему ценных бумаг, денежные средства от продажи которых погасили бы его задолженность перед Банком.

Требование Брокера о возврате займа до настоящего момента Ответчиком не исполнено, доказательств обратного со стороны ответчика не представлено.

Таким образом, суд удовлетворяет требования истца и взыскивает в его пользу с ответчика денежные средства в размере сумма

В соответствии с п. 1 ст. 98 ГПК РФ суд присуждает возместить с другой стороны все понесенные по делу судебные расходы, государственная пошлина взыскивается в размере сумма

На основании изложенного, руководствуясь ст. ст.194-198 ГПК РФ, суд

РЕШИЛ:

Взыскать с ФИО1 в пользу адрес задолженность в размере сумма, госпошлину в размере сумма

Решение может быть обжаловано в Московский городской суд через Замоскворецкий районный суд адрес в течение месяца со дня принятия решения в окончательной форме.

Решение в окончательной форме изготовлено 27.11.2025.

Судья: фио